Der Ortsname geht auf Alfred Saunders zurück, der als erster Siedler der Gegend einer Legende nach 1855 das klare Wasser des Flusses WairoaRiver als Inspiration für den Namen des Ortes nahm. Einer anderen legende nach entstammt der Name einem damals populären Lied „Bright Water“, das propagierte, dass man nichtalkoholische Getränke dem Alkohol vorziehen sollte.
Der Ort befindet sich rund 20km südwestlich von Nelson an den Ufern des WairoaRiver. Durch den Ort führt der New Zealand State Highway 6, der Brightwater mit Wakefield im Südwesten und Nelson im Nordosten verbindet.[2]
Das Gebiet um Brightwater wurde bereits 1843 von Europäern besiedelt, die in Spring Grove ihren Ursprung hatte, als der Siedler Alfred Saunders eine Flachsmühle errichtete.
Die wichtigsten Wirtschaftszweige des Ortes sind Farmwirtschaft, Milchwirtschaft, Weinbau, Obstbau und Holzverarbeitung.[3] Um den Ort herum liegen mehrere Weingüter. Des Weiteren gibt es in Brightwater auch eine Kunstschmiede und eine Töpferei.
Brightwaters wichtigstes Erholungsgebiet ist die Brightwater Domain mit Stadthalle, Skatepark, Kinderspielplatz, Tennisplätzen und mehreren Spielfeldern für Ballspiele. Die wichtigste Sportmannschaft ist das Rugbyteam Goldpine Wanderers, das von dem ortsansässigen holzverarbeitenden Unternehmen Goldpine gesponsert wird.
Ernest Rutherford (1871–1937), Brightwater ist der Geburtsort des Atomphysikers und Nobelpreisträgers. In dem Ort wurde ihm eine Gedenkstätte errichtet.
Statue von Rutherford in der Rutherford-Gedenkstätte